EFFEKTIV RATE: HVA DET ER, HVORDAN BEREGNES DET, EKSEMPLER - ØKONOMI - 2025

Den effektive renten er renten som faktisk opptjenes eller betales på en investering, et lån eller et annet finansielt produkt, på grunn av resultatet av sammenblandingen i en gitt tidsperiode. Det kalles også effektiv rente, effektiv årlig rente eller tilsvarende årlig rente.

Den effektive renten er en måte å bekrefte den årlige renten slik at virkningene av sammensetting blir tatt i betraktning. Den brukes til å sammenligne den årlige renten mellom lån med forskjellige sammensatte perioder (uke, måned, år osv.).

Kilde: pixabay.com

Med den effektive hastigheten blir den periodiske frekvensen årlig ved bruk av blanding. Det er standarden i EU og i et stort antall land rundt om i verden.

Den effektive satsen er et analogt konsept som også brukes til sparing eller investeringsprodukter, for eksempel et innskuddsbevis. Ettersom ethvert lån er et investeringsprodukt for långiveren, kan begrepet brukes til å bruke det på denne transaksjonen, og endre synspunktet.

Hva består den av?

Den effektive renten er et viktig konsept i finans fordi den brukes til å sammenligne forskjellige produkter, for eksempel lån, kredittlinjer eller investeringsprodukter som innskuddsbevis, som beregner sammensatte renter på en annen måte.

Hvis for eksempel investering A betaler 10%, sammensatt månedlig, og investering B betaler 10,1%, sammensatt halvårlig, kan den effektive renten brukes til å bestemme hvilken investering som faktisk vil betale mest i løpet av året.

Den effektive renten er mer nøyaktig i økonomiske termer, når man tar hensyn til effekten av sammensetting. Det vil si å ta i hver periode at renten ikke beregnes på hovedkapitalen, men på beløpet for forrige periode, som inkluderer hovedstolen og renter.

Denne begrunnelsen er lett forståelig når sparing vurderes: renter blir sammensatt hver måned, og hver måned tjener spareren renter på den forrige periode.

Som en effekt av sammensatt utgjør renten opptjent i løpet av et år 26,82% av det opprinnelige beløpet, i stedet for 24%, som er den månedlige renten på 2%, multiplisert med 12.

Hvordan beregnes det?

Den effektive årlige renten kan beregnes ved å bruke følgende formel:

Effektiv hastighet = (1 + (i / n)) ^ (n) - 1.

I denne formelen er i lik den fastsatte nominelle årlige renten, og n er lik antallet sammensatte perioder i året, som vanligvis er halvårlig, månedlig eller daglig.

Fokuset her er kontrasten mellom effektiv rente og i. Hvis i, den årlige renten, er 10%, og med en månedlig sammensetning, hvor n er lik antall måneder i løpet av et år (12), er den effektive årlige renten 10.471%. Formelen vil vises som:

(1 + 10% / 12) ^ 12 - 1 = 10.471%.

Å bruke den effektive renten hjelper oss å forstå hvor annerledes et lån eller investering utfører om det er sammensatt halvårlig, månedlig, daglig eller annen tidsperiode.

Eksempel

Hvis vi hadde $ 1000 i et lån eller en investering som blir sammensatt månedlig, ville vi generert $ 104,71 renter i løpet av ett år (10.471% av $ 1000), et beløp som er større enn hvis vi hadde samme lån eller investering sammensatt årlig.

Årlig sammensetning ville bare generere $ 100 renter (10% av $ 1000), en forskjell på $ 4,71.

Hvis lånet eller investeringen ble sammensatt daglig (n = 365) i stedet for månedlig (n = 12), ville renten på det lånet eller investeringen være $ 105,16.

Som en generell regel, jo flere perioder eller kapitaliseringer (n) investeringen eller lånet har, jo høyere er den effektive renten.

Forskjell med nominell kurs

Den nominelle kursen er den fastsatte årskursen, som er indikert med et finansielt instrument. Denne interessen fungerer etter enkel rente, uten å ta hensyn til sammensatte perioder.

Den effektive satsen er den som fordeler sammensettingsperiodene under en betalingsplan. Den brukes til å sammenligne den årlige renten mellom lån med forskjellige sammensatte perioder (uke, måned, kvartalsvis, etc.).

Den nominelle renten er den periodiske renten ganget med antall perioder per år. For eksempel betyr en nominell rente på 12%, basert på en månedlig sammensetning, en rente på 1% per måned.

Generelt er den nominelle satsen mindre enn den effektive satsen. Det siste representerer det sanne bildet av økonomiske betalinger.

En nominell rate uten en sammensatt frekvens er ikke fullstendig definert: du kan ikke spesifisere en effektiv hastighet uten å kjenne til sammensatt frekvens og den nominelle frekvensen. Den nominelle kursen er beregningsgrunnlaget for å utlede den effektive renten.

Nominelle renter er ikke sammenlignbare, med mindre sammensatte perioder er de samme. Effektive renter korrigerer dette ved å "konvertere" nominelle renter til årlig sammensatt rente.

eksempler

Investering A betaler 10%, sammensatt månedlig, og Investering B betaler 10,1% sammensatt halvårlig.

Den nominelle renten er den renten som er fastsatt i det finansielle produktet. For investering A er den nominelle satsen 10%, og for investering B, 10,1%.

Den effektive renten beregnes ved å ta den nominelle renten og justere den i henhold til antall sammensatte perioder som det finansielle produktet vil oppleve i den gitte tidsperioden. Formelen er:

Effektiv rate = (1 + (nominell rate / antall sammensatte perioder)) ^ (antall sammensatte perioder) - 1.

For investering A vil dette være: 10,47% = (1 + (10% / 12)) ^ 12 - 1.

For investering B ville det være: 10,36% = (1 + (10,1% / 2)) ^ 2 - 1

Selv om investering B har en høyere nominell rente, er dens effektive rente lavere enn investering A.

Det er viktig å beregne den effektive renten, for hvis $ 5.000.000 ble investert i en av disse investeringene, ville feil beslutning kostet mer enn $ 5.800 per år.

Kapitaliseringsgrense

Når antallet sammensatte perioder øker, øker også den effektive hastigheten. Resultatene fra forskjellige perioder balanseført, med en nominell rente på 10% vil være:

- Halvårlig = 10 250%

- Kvartalsvis = 10.381%

- Månedlig = 10.471%

- Daglig = 10,516%

Det er en grense for fenomenet sammensetning. Selv om sammensetning skjedde et uendelig antall ganger, ville blandingsgrensen være nådd. Ved 10% ville den kontinuerlig sammensatte effektive hastighet være 10,517%.

Denne renten beregnes ved å heve tallet "e" (tilnærmet lik 2.71828) til renten og trekke fra det. I dette eksemplet ville det være 2.171828 ^ (0,1) - 1.

referanser

1. Investopedia (2018). Effektiv årlig rente. Hentet fra: investopedia.com.
2. Investopedia (2018). Effektiv årlig rente. Hentet fra: investopedia.com.
3. Wikipedia, gratis leksikon (2018). Effektiv rente. Hentet fra: en.wikipedia.org.
4. CFI (2018). Effektiv årlig rate. Hentet fra: corporatefinanceinstitute.com.
5. Elias (2018). Hva er forskjellen mellom effektive renter og nominelle renter? CSUN. Hentet fra: csun.edu.